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國債期貨和多頭期貨的期限

久期是衡量壹項資產或投資組合對市場利率變化的敏感程度的指標。在計算中,(麥考利)久期是現金流按時間的加權平均值,所以通常久期越長,資產或投資組合對利率的變化越敏感。這裏只涉及利率變化和時間的概念。

購買政府債券對投資組合期限的影響是不確定的。如果是短期國債,可能會縮短投資組合的整體久期;如果是長期國債,可能會增加組合的整體久期,也可能保持組合久期不變。因此對投資組合期限的影響是不確定的。

第二個我不太清楚,所以不猜了。

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