近日，商業銀行部分業務板塊和條線進行子公司改革試點的消息甚囂塵上。不少媒體分析稱，信用卡有望率先實現法人獨立運營。
自2002年部分銀行嘗試信用卡分業制改革以來，信用卡業務經歷了十余年的快速發展。信用卡業務事業部制改革逐步深化，但業內人士認為，從事業部制到子公司制還有很多問題需要解決。
信用卡拆分呼聲最高。
與人、財、物相對獨立的事業部制相比，子公司在法律層面具有獨立的法人資格。
CICC表示，理財、信用卡、私人銀行等業務相對市場化，納入現有銀行體系作為壹個部門來運作，在機制、薪酬等方面都不適應日益激烈的市場競爭。
有業內專家表示，如果監管層有意推進子公司制改革，在銀行現有的業務架構中，相對於理財和私人銀行，信用卡業務的特征最為明顯，可能成為最早被拆分的業務之壹。
但在很多業內人士看來，信用卡、理財等業務被拆分後都是子公司在運營。雖然是監管部門鼓勵的大方向，但仍有待監管政策的正式實施。
不過，據記者了解，目前多家銀行並沒有改革信用卡子公司制的計劃。浦發銀行(60萬股)高管日前在業績發布會上表示:“目前沒有特別計劃分拆成立子公司。去年根據圍欄原則單獨成立了資產管理部。如果銀監會支持的話，或許可以出去獨立發牌。”
連續多年保持兩位數的高速增長
信用卡業務是銀行中最早以專營機構或直屬機構形式運作的業務條線。從2002年開始，各家銀行的信用卡中心陸續成立。工行和建行的信用卡中心都是當年成立的，是總行內部相對獨立的會計專業經營機構。
此後，信用卡業務經歷了十幾年的高速增長，尤其是在利率市場化和金融脫媒的壓力下。由於信用卡業務不僅能帶來利息收入，還能帶來手續費等非利息收入，所以很多銀行都大力發展中間業務，信用卡被視為中間收入的重要增長點。
工行的數據顯示，截至去年6月65438+2月65438+7月，工行信用卡發卡量已經達到65438+億張，客戶數達到6697萬，年消費額達到1883億元，是2002年牡丹卡中心的84倍。貸款余額激增至3662億元，比2002年增長263倍。
其他銀行的信用卡業務，無論是發卡量還是消費額，都保持了多年兩位數的增長。中國農業銀行2014年年報顯示，截至去年底，中國農業銀行信用卡累計發卡量為51383600張，信用卡年消費額為9943.92億元，比上年增長23.3%。去年末，中行累計有效信用卡4786.94萬張，同比增長14.25%，信用卡消費規模達到1.34萬億元，同比增長31.17%。
信用卡發行和消費的穩定增長帶來了信用卡業務收入的持續增長。去年末農行個人卡透支額2228.65億元，較去年末增加285.35億元，增幅65.438+04.7%。去年末，工行信用卡透支額增加591.1億元，增幅19.2%。
同時，近年來國內銀行不斷擴大信用卡中間業務收入，分期業務和收單業務是其主要來源。農行去年年末銀行卡手續費收入6543.8+092.79億元，比上年增加33.5億元，增幅2654.38+0.0%，成為手續費及傭金凈收入中增長最快的項目。農行表示，主要原因是銀行卡分期業務快速增長。
結構改革仍有波折。
正是因為信用卡業務相對“獨立”較早，業務發展更為成熟，業內不少分析人士認為，信用卡可能成為最早被拆分的業務線。
不過，據記者了解，不少銀行信用卡部門的組織架構改革也是壹波三折。自2002年以來，信用卡事業部改革推動了信用卡業務的快速發展。該部門激勵機制靈活，整體風險和策略可控，是各大銀行成熟業務的首選。
但是，它的缺點也很明顯。據記者了解，雖然目前大部分銀行信用卡中心都是獨立核算，但在人員上並不完全獨立。營業部和銀行之間沒有真正的防火墻，部分資金仍以FTP(內部資金轉移定價)價格從總行借入。
部分銀行的信用卡部因事業部制改革未能達到預期效果，幾年後被重新調整回職能部門。據相關媒體報道，浦發銀行高管近日表示:“原來信用卡比較獨立，和花旗合作了幾年也不太理想，但是已經回頭了。目前不會有信用卡的其他考慮。”
事實上，在很多業內人士看來，事業部制是向子公司制過渡的壹個階段。但信用卡業務十年的重組過程，讓很多業內人士對拆分信用卡板塊持謹慎態度。
市場分析人士認為，為銀行信用卡單獨設立壹個附屬系統來運作，並沒有太大的技術障礙。但在管理上，分拆的最大障礙是這些業務依賴於銀行母公司的渠道，尤其是分行。但如何在管理上劃分與分支機構的業務關系和邊界，也是當年事業部制改革遇到的問題。
“信用卡業務拆分後，發卡、掛失、補卡仍然需要網點，但從行內部門轉移到行外子公司後，涉及到部門間的資源共享和協作，不同條線之間的協作和定價，考核都要重新調整。”壹位銀行人士告訴記者。
但需要註意的是，部分銀行信用卡事業部制改革逐步深化，部分銀行信用卡中心開始探索以市場價格向總行拆借資金，而不是以行內FTP價格，從而使事業部人、財、物權利的獨立性越來越強，銀行的風險隔離機制更強。
更重要的是監管部門的態度。民生銀行(600016)2008年擬設立全資信用卡公司，註冊資本6543.8+06億元，但未獲監管部門批準。然而，今年以來，監管部門的態度發生了變化。監管層表示，2015年將積極推進銀行業務管理架構改革，其中壹個課題就是探索部分業務板塊和條線的子公司制改革。
此外，目前分拆成立子公司也存在法律政策上的障礙。有業內人士表示，根據現有法律，商業銀行不能投資非銀行機構，所以現階段商業銀行不能拆分資產，獨立設立子公司。“但是，商業銀行法有壹個空白，就是“國務院另有規定的除外”。也有可能監管層今年會嘗試以試點的形式對子公司制進行改革。”該人士表示。